Это раздел для тех, кто либо готов инвестировать и ищет объект для выгодных инвестиций, либо наоборот заинтересован в привлечении российских или иностранных капиталов. Здесь представлены, как объявления частных инвесторов, готовых вложить деньги в бизнес, так и инвестиционные программы компаний-инвесторов, предлагающих в том числе проектное финансирование. К наполнению раздела приглашаются фонды прямых и венчурных инвестиций, крупнейшие региональные и промышленные инвесторы. Широкий выбор инвестиционных возможностей найдут здесь как представители малого, так и крупного бизнеса.
Если Вы заинтересованы в диверсификации Вашего инвестиционного портфеля, ищете новые и выгодные объекты для для вложения средств, размещайте информацию о себе: о приоритетах инвестирования, объемах и направлений инвестирования, принципах отбора инвестиционных проектов и компаний, способов выхода из инвестиционного проекта.
Вы можете не только разместить информацию о себе, но и подписаться на получение заявок в привлечении инвестиций. Просто настройте форму поиска в соответствии с интересующими Вас критериями и регулярно получайте в свой почтовый ящик заявки на инвестиции. Хотите более активно искать объекты инвестиций? Тогда обратитесь к разделу "Инвестиционные проекты".
Начинающие предприниматели часто сталкиваются с нехваткой денежных средств, без которых невозможно реализовать перспективную бизнес-идею. В таком случае приходиться искать инвестора, который согласиться вложить деньги в ваше дело. Это непростой процесс, который требует настойчивости, терпения и уверенности в собственных силах. О том, как найти инвестора с нуля для малого бизнеса вы узнаете из этой статьи.
Любой инвестор стремится к тому, чтобы приумножить свой капитал. Проценты по депозитным вкладам, которые предлагают банки и другие финансовые учреждения не устраивают людей, которые хотят, чтобы их деньги работали и приносили прибыль, поскольку такие дивиденды едва перекрывают уровень инфляции. Поэтому инвесторы ищут предприятия, в которые можно вложить капитал и обеспечить тем самым приличный пассивный доход. Если вы интересуетесь, как найти инвестора для малого бизнеса, в первую очередь его нужно воспринимать, как потенциального партнера, поскольку вы вкладываете в дело идею, а инвестор – свои деньги. Соответственно, это должно быть выгодно для обеих сторон.
Эксперты считают, что найти инвестора для малого бизнеса несложно. Самое главное – это грамотная презентация идеи, которая сможете убедить его в том, что такой вид вложений позволит существенно приумножить капитал.
Если вы сумеете найти убедительные аргументы по всем этим позициям, инвестор убедится в том, что ваша идея действительно принесет хорошую прибыль и обеспечит ее финансирование.
Перед тем как найти инвестора для бизнеса, нужно тщательно подготовиться и сделать детальное описание будущего предприятия. Желательно привлечь к этому делу опытных экономистов, которые помогут вам составить план действий. В нем должна быть изложена технология производства, уровень конкуренции на рынке, маркетинговые исследования, рынки сбыта готовой продукции. Также нужно приложить финансовые расчеты и подробно прописать сроки окупаемости и будущую прибыль.
Теперь попробуем разобраться, где найти инвестора для малого бизнеса. Существует несколько вариантов, которые помогут вам решить этот вопрос:
Если вы хотите найти деньги для своего бизнеса, запаситесь терпением. Нужно тщательно рассматривать все кандидатуры, а также учитывать возможные риски. В таком случае вы сможете выбрать надежного инвестора, который поможет открыть прибыльное предприятие.
Некоторые предприниматели, которые не могут найти деньги для реализации своей идеи в нашей стране, пытаются привлечь к проекту иностранный капитал. Давайте разберемся, где найти заграничного инвестора на малый бизнес?
Надеяться на свои прошлые победы в различных конкурсах и фестивалях бессмысленно, поскольку иностранных инвесторов интересуют только реальные финансовые достижения. Вы должны предложить им такой проект, который при дополнительном финансировании будет приносить миллионную прибыль, и желательно в долларах. Необязательно, чтобы это была какая-то технологичная идея, но если она покажет высокую доходность, можете смело рассчитывать на то, что инвесторы обратят на вас особое внимание. Поверьте, никто не станет вкладывать средства в ваши амбиции. Поэтому, если вы не уверены в своих силах, поищите интересные , для реализации которых не потребуется крупный стартовый капитал. Это идеальный вариант для старта.
Видео по теме
Теперь поговорим о том, как найти инвестора для бизнеса по франшизе. Такой инвестиционный инструмент проверен сотнями предпринимателей. Главные преимущества франшизы – это быстрый старт и выход на рынок под крылом известного бренда. Заемные средства под франшизу можно получить в банке. Это единственный случай, когда банки дают деньги на открытие бизнеса. Кроме того, они предоставляют по кредиту отсрочку платежа в течение 6 месяцев. Благодаря этому предприниматель может направить все силы на развитие бизнеса и выплатить кредит из полученной прибыли. Чтобы получить такой заем, достаточно иметь одного поручителя.
Если вы хотите реализовать , можно попробовать обратиться за помощью к государству. Существуют специальные программы, которые позволяют получить грант на открытие собственного дела. Это целевая безвозмездная помощь, которой вполне достаточно для того, чтобы запустить небольшое предприятие. Такой вариант прекрасно подходит для новичков, которые ищут способы, не имея стартового капитала.
Запуск бизнеса во многих случаях требует привлечения существенных инвестиций. Соответствующий капитал может сыграть решающую роль в своевременном выводе стартапа на перспективный рынок, улучшении его узнаваемости в сегменте, расширении его географии, модернизации производства. Где реально найти инвестора? Каким образом выстроить с ним доверительные взаимоотношения?
Прежде чем задаваться вопросом о том, где находить инвесторов, необходимо определиться с тем, собственно, с какой целью должен осуществляться поиск партнеров. Как правило, данную задачу решает владелец коммерческого предприятия. Содействие инвестора ему требуется в силу наличия недостаточного количества денежных средств в личном распоряжении для того, чтобы полноценно реализовать бизнес-проект. Заинтересованность в предоставлении необходимого объема финансирования может проявлять и инвестор — для того, чтобы впоследствии получить выгоду в процессе роста оборотов компании.
Также, прежде чем думать о том, где находить инвесторов, предпринимателю необходимо определиться с желательным механизмов выстраивания отношений с партнером. Таковых может быть несколько.
Во-первых, взаимоотношения предпринимателя с партнером, который готов предоставить финансирование, могут представлять собой прямое инвестирование. Данный механизм предполагает предоставление фирме денежных средств в обмен на участие партнера в прямом управлении организацией, в определении стратегии развития бизнеса.
Во-вторых, финансирование может привлекаться на условиях портфельного инвестирования. Данный механизм предполагает, что партнер, вкладывая денежные средства в развитие бизнеса, одновременно приобретает также долю во владении компанией. В первом случае выгода инвестора - в том, чтобы участвовать в управлении потенциально крупным предприятием и становиться влиятельным участником бизнес-сообщества. Во втором же партнер, в случае роста компании, получает возможность значительно увеличить свой капитал.
Еще один нюанс, который необходимо изучить предпринимателю, прежде чем решать вопрос с тем, где находить инвесторов — рассмотрение специфики деятельности партнеров, готовых вкладываться в другие бизнесы. Субъекты, которые становятся участниками соответствующих правоотношений, могут быть представлены: частными лицами, организациями. И те и другие, в свою очередь, классифицируются на венчурных инвесторов и тех, что готовы вкладываться в фундаментальные проекты. Инвесторы также могут быть российскими и зарубежными.
Еще один критерий классификации субъектов, участвующих в правоотношениях с бизнесами по вопросам финансирования — степень участия государства. Есть госструктуры — чаще всего фонды, которые оказывают бизнесам содействие в привлечении финансовых средств или предоставляющие их. Есть полностью частные компании.
Существует особая категория правоотношений в сфере инвестирования — краудфандинг. Данный термин соответствует механизму средств бизнеса со стороны большого количества людей — отдельных социальных групп или представляющих общество в целом. Как правило, инвесторы, предоставляющие предпринимателям средства в рамках краудфандинга, не накладывают на них каких-либо обязательств в части обмена на долю в бизнесе или участия в управлении компанией. Данная особенность предопределяет большую популярность соответствующих правоотношений. Многие предприниматели, задумываясь над тем, где находить инвесторов, прежде всего обращаются именно к краудфандингу.
Рассмотрим теперь ряд практических нюансов, характеризующих взаимоотношения предпринимателей и партнеров в части финансирования бизнеса. Так, прежде чем думать над тем, где найти инвестора для проекта, следует обратить внимание на такой аспект, как привлекательность бизнес-проекта — те показатели, на которые потенциальный партнер будет обращать внимание при принятии решения о вложениях денежных средств в компанию. Какие именно?
Прежде всего, это наличие в достаточном мере объемного рынка для реализации товаров и услуг, которые производит компания. Второй показатель — динамика развития отрасли. Инвестор заинтересован в том, чтобы продукт, выпускаемый компанией, был востребован на рынке в течение долгого времени. Если динамика развития той отрасли, в которой ведет деятельность предприятие, достаточно высока, то партнер должен убедиться, что предприниматель сможет обеспечить своевременный выпуск товаров, не уступающий продукции конкурирующих предприятий.
Собственно, уровень конкуренции — также важный показатель для инвестора. При этом для одних партнеров может быть более предпочтительным высокий, а для других — низкий. В первом случае инвестор и предприниматель могут воспользоваться наличием в достаточной мере стабильного спроса на выпускаемый товар и противодействовать конкурентам за счет более высокого качества или низкой цены поставляемой на рынок продукции. Низкая конкуренция привлекательна с точки зрения рентабельности фирмы. Разумеется, при условии, что будет спрос на товары, выпускаемые фирмой.
Еще один важный критерий принятия инвестором положительного решения относительно финансирования проекта — обоснованность бизнес-плана. На рынке могут сложиться самые благоприятные условия, наблюдаться оптимальный уровень спроса и конкуренции, однако если предприниматель не предоставит план, в соответствии с которым фирма будет пользоваться данными преимуществами, инвестор может поставить под сомнение перспективы финансирования компании.
Следующий фактор принятия партнером положительного решения по проекту — компетентность команды, с которой работает владелец бизнеса. Или же его личная. Ситуация на рынке может быть оптимальной, бизнес-план — в деталях проработанным, но реализация окажется не на самом высоком уровне по той причине, что ее будут осуществлять неподготовленные люди.
Таковы основные факторы, которые предпринимателю следует рассмотреть, прежде чем думать о том, где найти инвестора для проекта. Если он успешно решил данную задачу, можно переходить к рассмотрению конкретных механизмов поиска партнера. Где найти инвестора для стартапа среднего или крупного предприятия в России?
Начнем со специфики поиска партнеров для основателя стартапа. Главная ценность соответствующего типа бизнеса — перспективная идея. Как правило, она характеризуется оригинальностью, несхожестью с большинством других концепций. Другой значимый критерий оценки перспективности стартапа — отсутствие действующих бизнесов в соответствующем сегменте в масштабах всей страны или отдельного региона.
Бывает, что предприниматель, который решает задачу, где найти инвестора в Москве, решает все же переключиться на какой-либо из рынков в субъектах РФ, так как в российской столице уже могут вести деятельность конкуренты. В то время как в регионах аналогичные бизнесы будут не слишком развиты или же вовсе отсутствовать как субъекты хозяйственной деятельности.
Выше мы рассмотрели основные механизмы привлечения инвестиций. Если стоит вопрос о том, где найти инвестора для стартапа, то оптимальными схемами в этом случае будут: привлечение краудфандинг. Преимущество обоих механизмов — отсутствие больших рисков для предпринимателя. Правда, в случае с венчурными проектами владельцу бизнеса в большинстве случаев приходится отдавать долю во владении фирмой — рассматриваемый вид финансирования относится к категории портфельных инвестиций. Однако партнер в этом случае, как правило, берет на себя основную часть расходов, необходимых для Преимущества краудфандинга также очевидны — это возможность привлечь большой объем средств при отсутствии в большинстве случаев обязательств перед инвесторами.
Где можно найти инвестора, который готов вложиться в стартап в рамках той или иной схемы?
Если говорить о венчурных проектах, то существует большое количество специализированных фондов, которые активно участвуют в соответствующих правоотношениях. Они есть и в РФ, и за рубежом, и представлены как государственными, так и частными структурами. Достаточно порой всего лишь найти подходящий для себя венчурный проект или венчурный фонд, а после ознакомиться с предложениями соответствующих фирм касательно перспектив партнерства с частными организациями.
Как найти инвесторов и где их искать, если речь идет о краудфандинге? Данный формат правоотношений практически полностью онлайновый. Есть ряд крупнейших - как российских, так и зарубежных, - Пользоваться ими достаточно просто, но важно составить грамотное описание бизнес-проекта, рассказать потенциальным инвесторам о его преимуществах.
Рассмотрим теперь то, где найти инвестора для малого бизнеса. Данный формат деятельности предприятия предполагает, что компания — не стартап, а уже функционирующий, имеющий более или менее приемлемые обороты бизнес. Инвестиции в этом случае ищутся в целях расширения или модернизации производства, проведения масштабной маркетинговой кампании в целях повышения узнаваемости бренда в регионе, стране или за рубежом. Как правило, малые бизнесы финансируются при участии инвесторов, которые специализируются на выстраивании фундаментальных партнерских отношений с частными фирмами.
Венчурные инвестиции допускают сценарий, при котором партнеру в принципе не удастся вернуть собственные вложения, поскольку бизнес окажется убыточным. В свою очередь, фундаментальное партнерство предполагает, что инвестор сможет как минимум обеспечить нулевую рентабельность своих вложений, а в перспективе — существенно увеличить капитал за счет роста предприятия.
Где найти инвестора для малого бизнеса? Подобные задачи, как правило, решаются в ходе личных встреч предпринимателей и потенциальных партнеров, готовых вложить денежные средства в развитие компании. Они могут быть проведены в рамках специализированных мероприятий — бизнес-конференций, круглых столов, на презентациях. Не исключено общение между предпринимателем и инвестором и в неофициальной обстановке, например на корпоративной вечеринке, на которую они оказались приглашены. Фундаментальное инвестирование — распространенный вид деятельность в среде финансовых фондов. Информацию о них также можно найти в поисковых системах.
Где можно найти инвестора для бизнеса, представляющего собой среднее или крупное предприятие? Примечательно, что масштабная состоявшаяся фирма, хотя бы классифицируемая как средний бизнес, как правило, сама по себе является желанным объектом инвестирования для опытного финансиста, поскольку является действующим рентабельным бизнесам. Поэтому не исключено, что искать партнера, готового вложить денежные средства в фирму, возможно, и не придется, если она соответствует критериям крупного предприятия.
Однако вполне может быть актуален другой вопрос — где найти частного инвестора, который был бы надежным партнером, готовым к выстраиванию конструктивного диалога по вопросам развития бизнеса. Разрешается он, как правило, непубличными способами — посредством общения с крупными финансистами в рамках частных каналов. Но в некоторых случаях реально найти инвестора и на крупных мероприятиях, особенно если речь идет, к примеру, о международных выставках. Перспективы выстраивания взаимоотношений с партнерами во многом зависят от сферы бизнеса.
Так, решение вопроса "где найти инвестора для строительства" может существенно отличаться от такой задачи, как нахождение партнера в области информационных технологий. Строительный бизнес и IT — сферы с разной рентабельностью и динамикой развития. Каждая из них требует особых компетенций инвестора при оценке перспектив вложения в ту или иную фирму. Но, безусловно, есть финансисты, одинаково хорошо разбирающиеся как в строительстве, так и в информационных технологиях. Таким образом, стратегия поиска инвестиций в значительной степени зависит от масштабов фирмы, а также от сферы экономики, в которой представлена компания. Для стартапов будет более оправдан один подход, а для малых бизнесов, средних и крупных фирм — иные стратегии.
Полезно также будет рассмотреть ряд рекомендаций для предпринимателей, решивших найти инвестора, а также установить с ним доверительные взаимоотношения. Изучим те стратегии, которые можно охарактеризовать как универсальные, в достаточной мере подходящие для бизнеса любого масштаба — стартапа, малого, среднего или же крупного предприятия.
Собственно, поиск инвестора полезно осуществлять в тех социальных средах, в которых общаются люди, занимающиеся деятельностью, близкой к профилю компании. Там, где найти частного инвестора для строительства — не проблема, может быть весьма непросто установить взаимодействие с человеком, которому могла бы быть интересна сфера продаж. Эффективное инвестирование — это во многом результат высокой компетенции, чаще всего достигаемый в рамках узкой специализации финансиста.
Эксперты в сфере инвестирования советуют владельцам фирм в первую очередь рассказывать потенциальным партнерам о том, какие еще источники финансирования предполагается использовать, и какова их фактическая доступность. Данный подход позволит инвестору понять собственную роль во взаимоотношениях с бизнесом и оценить свою готовность ей соответствовать. Так, если фирма использует также кредитные средства, то ее владелец может дать понять партнеру, что тот сможет рассчитывать на меньшую долю в бизнесе, чем если бы инвестор финансировал проект единолично.
Другой важный нюанс — обсуждение условий изменения изначально достигнутых договоренностей. Может оказаться так, что проект в ходе развития начнет показывать большую или меньшую прибыльность (или динамику отдачи инвестиций), чем ожидается владельцем бизнеса либо инвестором, вследствие чего для них может оказаться предпочтительнее изменить порядок собственного участия в деятельности компании.
Предпринимателю следует обсудить с партнером порядок отчетности по тем или иным хозяйственным операциям, ее состав. Некоторые инвесторы требуют составления только бухгалтерской документации соответствующего типа, другим предпочтительно получать также Данные нюансы полезно прояснить на самых ранних этапах партнерства.
Важно, таким образом, не только то, где найти инвестора бизнеса, но также и то, как установить с ним долгосрочные партнерские отношения. Высокий уровень компетентности в предпринимательстве ценится всегда. Поэтому в выстраивании эффективного партнерства будет заинтересован и инвестор. Нужно уметь слушать его и учитывать выражаемые им интересы.
Итак, мы рассмотрели вопрос о том, где найти реального частного инвестора. Успешное его разрешение зависит от сферы деятельности фирмы, ее масштабов, уровня компетентности предпринимателя и специалистов, которых он привлекает. Важную роль играют прочие условия финансирования фирмы, а также готовность ее владельца при необходимости пересматривать достигнутые с инвестором договоренности в целях выстраивания долгосрочных партнерских отношений.
Сколько прибыльных и полезных для общества компаний так и не увидели свет потому, что их создатели не смогли найти достаточный стартовый капитал? Другие по этой же причине продолжают оставаться на уровне кустарного производства, несмотря на возможность масштабирования и огромный потенциал идеи.
В таких ситуациях информация о том, где найти инвестора для малого бизнеса с нуля - может оказаться для начинающего предпринимателя жизненно важной. Кроме того, инвестора нужно не только найти, но и убедить в необходимости вложения миллионов рублей в предприятие, которое на первый взгляд, ничем не отличается от сотен остальных.
Однако первый вопрос - это не «где», а «зачем»? Действительно ли поиск инвесторов для реализации идеи так необходим, все доступные ресурсы бизнеса исчерпаны, а вы готовы пожертвовать личной свободой ради инвестиций? Ведь инвестор не благодетель или меценат: каждый вложенный рубль будет сопровождаться тщательным контролем или даже вмешательством в дела предприятия с его стороны, а когда придет время отдавать долги - он не упустит ни копейки прибыли.
Работу с инвестором для открытия бизнеса следует начать с подготовки двух основных документов - резюме проекта и инвестиционного предложения (бизнес-плана). Эти материалы призваны представить ваш проект с выгодной точки зрения. Используйте экономические показатели, подробное описание идеи, данные по анализу рынка, резюме участников проекта - все, что может убедить инвестора в перспективности и обоснованности вложений.
После этого соберите информацию о том, где искать инвесторов для открытия бизнеса в вашей отрасли, и сделайте пробную рассылку. Не стоит отправлять резюме всем известным адресатам сразу: ваша задача - получить обратную связь. Поэтому выберите двух–трех из них и дайте им неделю на рассмотрение предложения. Если за десять дней вы не получите никакого ответа, установите контакт и поинтересуйтесь судьбой вашего резюме. Причины молчания могут быть разными:
Рассылка не должна носить слишком ограниченный или слишком массовый характер. Некоторые предприниматели отправляют единственное резюме и месяцами безрезультатно ждут ответа, другие рассылают их сотнями, вызывая у инвесторов сомнения в серьезности отношения к делу. Поэтому ограничьтесь выбором 10–12 потенциальных партнеров и отправьте персональное предложение каждому из них, а спустя некоторое время перезвоните и выясните, вызвал ли ваш проект интерес.
При получении отказов не забывайте дорабатывать материалы. Но также не следует спешить, если вы начнете получать положительные ответы или предложения лично провести презентацию проекта. Вкладчиков в первую очередь интересует не развитие вашего бизнеса, а то, с наибольшей выгодой для себя. Потому дождитесь всех ответов и выберите условия, которые наиболее соответствуют вашим требованиям.
Готовиться к презентации нужно не менее основательно. В деле убеждения инвестора хороши все средства: графики, плакаты, видеоролики, раздаточные материалы. Можно также пригласить «группу поддержки» - нескольких человек из вашей компании, являющихся экспертами в своих направлениях (технологии производства, экономике, маркетинге).
В момент проведения презентации инвестор оценивает не только проект, но и вашу команду, ее личные качества и профессиональный опыт. Как бизнесмен, он прекрасно понимает, что любая гениальная идея - это только половина успеха. Вторая обусловлена личными качествами предпринимателя, его амбициозностью, энергичностью, лидерскими способностями и авторитетом в коллективе. Таким образом, презентация - это своеобразная «продажа» личности бизнесмена, идеи и команды, которую нужно провести в позитивном ключе с энтузиазмом и некоторой долей здоровой агрессивности.
Поиск возможных вкладчиков можно начать одновременно с подготовкой документов, резюме и бизнес-плана. Не упускайте ни единой возможности пообщаться на эту тему со знакомыми - никогда нельзя предсказать заранее, какая ниточка приведет вас к успеху. Возможно, более опытные предприниматели подскажут, где взять инвестора для открытия бизнеса, или даже сами захотят выступить в новой для себя роли. На начальных этапах развития делайте акцент на бизнес-ангелах и венчурных фондах, позднее - на банках, ПИФах и подобных им инвестиционных организациях, включая государственные.
Вкладчики и бизнесмены общаются между собой не только в пределах выставок. Масса тематических форумов представляют собой места, где найти инвестора для бизнеса с нуля достаточно реально, если представить свой проект в выгодном свете. Даже если поиски партнера не увенчаются успехом - вы получите массу отзывов о своей идее (в том числе и негативных, указывающих на слабые места) и научитесь находить верные ответы на неудобные вопросы. Такой опыт однозначно пригодится вам в будущем.
Кроме того, на подобных форумах можно встретить и других предпринимателей, которые раньше не занимались вложениями в чужой бизнес, но сейчас собирают информацию о том, как стать инвестором и с чего начать. Не исключено, что убедить их в перспективности именно вашей идеи и выгодности сотрудничества окажется несколько проще.
У каждого из нас есть достаточно обширный круг знакомых, среди которых встречаются успешные частные предприниматели, топ-менеджеры и просто обеспеченные люди. Многие из них периодически думают о том, чтобы защитить капитал от инфляции и получить прибыль. С их точки зрения, намного проще иметь дело со знакомыми или родственниками, чем с неизвестными бизнесменами. Однако в таком финансировании есть и негативная сторона: в случае неудачи потеряны будут не только деньги, но и хорошие отношения.
Возможность коллективного инвестирования обусловлена массовой доступностью интернета - в том числе и для вполне обычных граждан, интересующихся тем, . Здесь необязательно единолично вкладывать в проект миллионы, поскольку вкладчиков у каждого из них могут быть десятки. С другой стороны, инвестор также может разделить финансовую помощь между несколькими претендентами в надежде на то, что один из них окажется удачным стартапом и принесет сотни процентов прибыли. Популярность краудфандинговых платформ началась с площадки kickstarter, а в российском сегменте они представлены сайтами boomstarter и planeta.
Основное требование венчурных инвесторов - доля в бизнесе. Они получают статус учредителя в ООО либо пакет акций, принимают участие в управлении предприятием, а взамен предоставляют финансирование. При этом стартапы интересны венчурным инвесторам только в первые несколько лет, в период интенсивного роста. Затем они продают свою долю (разумеется, с прибылью) либо самому предпринимателю, либо другим стратегическим инвесторам.
Если вы согласны с принципами, на которых основано венчурное финансирование, обратите внимание на Сообщество бизнес-ангелов России (СБАР) и Департамент развития предпринимательства - те места, где найти инвесторов для проекта или получить информацию о них проще всего.
Микрофинансовые организации сложно назвать лояльным к бизнесу источником финансирования. Сюда могут обращаться только те предприниматели, которые не знают, какой им нужен инвестор, где его найти и как подготовить инвестиционное предложение: получить кредит в МФО можно с минимальным пакетом документов и без залога. Расплачиваться за это приходится относительно небольшой суммой займа (100–400 тысяч рублей) и совершенно неадекватной процентной ставкой (55–70% годовых). Прибегать к услугам подобных организаций можно только в том случае, когда деньги нужны срочно, банки отказывают в кредите, а вернуть заем вы сможете максимум через месяц-полтора.
Банки охотнее предоставляют кредиты на развитие бизнеса под залог активов предприятия. Более того: если получатель числится в реестре получателей помощи от государства, то может рассчитывать на компенсацию процентной ставки, льготное кредитование или государственное поручительство. Для таких предпринимателей банк относится к числу мест, где можно найти инвестора на достаточно выгодных условиях. В то же время получить деньги на открытие бизнеса в банке можно только в виде обычного потребительского кредита под залог имущества, что с экономической точки зрения не слишком выгодно.
Грант имеет несомненное преимущество в сравнении с классическими инвестициями: его не нужно возвращать. Однако есть и недостаток - целевое назначение средств. Если инвестиции, полученные от бизнес-ангела, вы можете тратить по своему усмотрению, то каждый рубль гранта должен быть израсходован в строгом соответствии с бизнес-планом.
Получить грант не сложнее, чем финансирование от венчурного фонда, но условия к кандидатам предъявляются несколько иные: преимущество отдается проектам либо социально значимым, либо направленным на разработки в областях, объявленных государством приоритетными в тех или иных регионах. Чтобы рассмотреть возможность получения гранта, следует обратиться в Департамент развития предпринимательства, где найти инвестора вам помогут в соответствии с вашими потребностями и отраслевой принадлежностью предприятия.
Иностранные инвесторы интересны предпринимателям своими масштабами: речь обычно идет о нескольких миллионах или даже десятках миллионов долларов. Однако по этой же причине малый бизнес, инновационные проекты и стартапы не привлекают потенциальных вкладчиков из-за рубежа. Кроме того:
Если же бизнес окажется достаточно перспективным, то иностранному инвестору намного проще купить его полностью и назначить своих топ-менеджеров, чем тратить время на совместное управление.
Видео по теме Видео по теме
Впрочем, можно обратиться в различные иностранные фонды, которых только в Европе зарегистрировано более десяти тысяч. Самые крупные из них - это TACIS, USAID, GTF, Фонды Сороса и Рокфеллера. В этом случае речь идет не о полноценных инвестициях, а скорее о получении грантов - при условии, что предприятие работает в области, интересной владельцам фонда.
Кроме того, на площадках AngelList и ProductHunt некоторым стартапам удается найти зарубежных инвесторов - как частных лиц, так и представителей небольших венчурных фондов. Разумеется, преимущество имеют компании, работающие в области информационных и интернет-технологий, поскольку такой бизнес не имеет границ.
Запустив бизнес, предприниматель часто ощущает острую потребность в притоке дополнительных денежных средств. Он может восполнить финансовый дефицит, оформив кредит в банке, а может попытаться привлечь инвесторов.
Сделать второе, как правило, гораздо сложнее. Как найти инвестора? Какие нюансы общения с ними учитывать? Как определить шансы предприятия получить желанный объем инвестиций?
Прежде чем говорить о способах привлечения вложений в бизнес, совершим небольшой теоретический экскурс. Определимся с нашим понятийным аппаратом. Что такое инвестиции? Какими разновидностями они сегодня представлены?
В современной экономической теории классификация инвестиций осуществляется на основе самых разных критериев. Общепринятыми в экспертной среде являются три: объект финансирования, метод вложений, а также стратегия их осуществления.
По первому критерию инвестиции делятся на следующие типы:
По критерию, отражающему метод финансирования, вложения делятся на:
По критерию применяемой стратегии инвестиции бывают:
Самое главное, что следует понимать предпринимателю: в современном капиталистическом мире практически не бывает "идейных" инвесторов, готовых просто так вложиться в бизнес, исходя из личной симпатии к проекту. Очень многие бизнесмены, как отмечают эксперты, проявляют некоторую наивность. Они думают: "Найду инвестора и сразу озолочусь". Но подобные мысли в корне неверны. Озолотится прежде всего именно тот, который будет вкладываться в бизнес - таковы законы капитализма.
Субъектами инвестирования в бизнес могут быть самые разные группы лиц и организаций. Критериев классификации здесь достаточно много. Общепринятые типы субъектов инвестирования в среде теоретиков-экономистов следующие:
Где найти инвестора из числа этих категорий? Вариантов много. Самый простой - пробежаться по соответствующим порталам и многочисленным форумам. Можно периодически просматривать журналы на экономическую и бизнес-тематику. В текстах материалов и интервью, которые там печатаются, регулярно встречаются контакты самых разных фондов, оказывающих предпринимателям инвестиционную поддержку. Вполне работающий способ - посещение деловых выставок, конференций. На них часто выступают с докладами представители различных организаций. Регулярный гость таких встреч - частный инвестор. Найти возможность пообщаться с ним можно в ходе "кофе-брейков" или после мероприятия. Как правило, такие люди очень открыты в общении и легко идут на диалог.
Как найти инвестора, который бы в приоритетном порядке рассматривал вложения в компании, работающие в конкретной сфере (в IT-технологиях, например)? На этот случай эксперты советуют приобретать отраслевые журналы и посещать конференции и семинары, где выступают представители фирм, ведущих деятельность в определенном сегменте.
Люди, готовые вложиться в бизнес, могут выступать как в единственном лице, так и в различных форматах консолидации с другими. Как найти инвестора, гарантированно готового осуществить финансирование проекта? Стратегия поиска источника вложений будет зависеть от того, какой тип денежных поступлений нам нужен. В свою очередь, это определяется характером бизнеса, той сферой, где ведется предпринимательская деятельность и рядом других факторов. Рассмотрим эти нюансы.
Под реальными инвестициями понимаются вложения в различного рода активы. Это может быть выделение денежных средств на покупку тех или иных ресурсов или же снабжение ими предпринимателя в готовых формах. То есть, например, если бизнесу нужны обрабатывающие станки, то инвестор может осуществить "реальное" вложение, выделив средства на приобретение техники или снабдив партнера уже готовыми образцами агрегатов.
"Идеальные" вкладчики в рамках проектов такого типа - государственные фонды. Почему? Как говорят эксперты, такого рода организации склонны держать ход выполнения инвестпроектов под контролем. Это сделать гораздо легче, если предмет мониторинга - реальный актив.
Идеальный бизнес, которые имеет наибольшие шансы получить подобное финансирование, - малое или среднее предприятие производственного типа (выпускающее товары), которое присутствует на рынке 3-5 лет и больше.
Как найти "реального" инвестора? Что может вызвать у человека или организации интерес к вложениям в активы компании? Эксперты рекомендуют пробовать следующие тактики:
Показать, как с годами росла прибыль, совершенствовалась стратегия управления фирмой;
Дать понять, что владелец компании - опытный и компетентный человек;
Показать, что бизнес устойчив: есть поставщики, налажен сбыт.
Обычно, если фирма прибыльна, а рынок сбыта достаточно велик, не возникает проблем с тем, как найти инвестора, готового вложиться в "реальные" активы предпринимателя.
Под финансовыми вложениями понимаются вливания денежных средств в акции, паи и иного рода ценные бумаги, эмитированные компанией (или принадлежащими ей структурами в виде АО, зарубежных юрлиц, офшоров и т. д.).
Идеальные инвесторы в рамках вложений такого типа - частные (российские и зарубежные) фонды. Почему? В отличие от госкомпаний, весьма консервативно относящихся к спекулятивной составляющей бизнеса, частный бизнес вполне допускает серьезные вливания в ценные бумаги предприятий.
Идеальный вид фирмы для такого типа вложений - крупная, федерального или международного масштаба организация, работающая 5 лет и более. Найти инвестора для малого бизнеса в рамках такой стратегии будет проблематично. Скорее всего, общего уровня капитализации фирмы не хватит, чтобы обслуживать оборот акций.
Как заинтересовать финансового инвестора? Эксперты предлагают такие варианты:
Показать, что акции фирмы устойчивы к отраслевым кризисным трендам (на фоне ценных бумаг конкурирующих фирм);
Рассказать о других инвесторах, с успехом вложившихся в компанию;
Убедить человека, рассматривающего возможность влить финансовый поток в бизнес, в работоспособности бизнес-модели.
Люди и организации, хорошо разбирающиеся в финансовых рынках, чаще всего ведут деятельность в крупных городах. Поэтому наибольшая вероятность встретиться с такими субъектами и в лице кого-либо из них найти инвестора - в Санкт-Петербурге, Москве, Казани и других крупнейших финансовых центрах.
Под прямыми вложениями понимаются денежные вливания, объектом которых являются уставные капиталы хозяйственных обществ. Как правило, речь идет о покупке вкладывающим финансовые средства лицом контрольного пакета, ведущей доли и т. д. Если, скажем, гражданин Иванов говорит: "Я купил бизнес Петрова", то это означает, что он произвел прямое инвестирование в дело.
Такого рода приобретения, в теории некоторых экономистов, часто носят политический характер (то есть часто направлены не на извлечение прибыли, но также и на рост влияния в определенных сферах на уровне муниципалитета, района или даже страны). Нередко, отмечают эксперты, прямые вложения бывают в финансовом выражении убыточными.
Идеальный инвестор: влиятельное лицо или организация, олигарх, крупный политический деятель (может быть как гражданином РФ, так и иностранцем). Почему? Указанные субъекты деловой арены готовы к тому, что потенциальный объект вложений не будет приносить прибыли, видят в нем источник увеличения своей значимости в определенных сферах.
Идеальный бизнес: градообразующее предприятие, IT-проект федерального или международного масштаба (например, социальная сеть, антивирусная компания с мощным продуктом и т. д.).
Как найти инвесторов для бизнеса, готовых, подобно гражданину Иванову, купить его? Самое замечательное, что делать этого, скорее всего, в данном случае не придется. Если проект стоит вложений - инвестор придет сам. Так считают очень многие эксперты, и с этим, пожалуй, можно согласиться.
Когда гражданин Иванов говорит: "Я вложился в бизнес Петрова" (что смотрится достаточно контрастно с предыдущим его "заявлением"), то это значит, что он произвел портфельные инвестиции. Под такого рода операциями подразумевается передача денежных средств в пользу активов бизнеса с последующей целью получения дохода по факту роста капитализации (выручки компании).
Пример. Фирма Петрова имеет капитализацию в 1 млн руб. Пришел гражданин Иванов и предложил предпринимателю сделку. Фирма Петрова получает 200 тыс. рублей инвестиций в обмен на 20-процентную долю в компании. Предприниматель соглашается. Бизнес оказывается успешным, и через год фирма Петрова вырастает до 2 млн. руб. Иванов, как мы помним, вложив 200 тыс., получил долю в ней в размере 20 %. Которая теперь равна 400 тыс. руб.
Интереснейший вопрос, касающийся портфельных инвестиций, заключается в следующем: а как определить ту самую долю, которую предприниматель уступит инвестору? Однозначного ответа на него нет, но опытные эксперты рекомендуют руководствоваться такими принципами:
Контрольный пакет акций в любом случае оставлять за собой;
Отдавать процент владения бизнеса, оценивая вероятный объем последующих раундов вложений (если какие-то другие инвесторы есть в перспективе, для них тоже должен быть отведен "запас" долевого участия).
Такого рода вложения направлены на извлечение практически гарантированной прибыли (как правило, небольшой). Это тип инвестиций сравним (а по большей части очень схож) с банковским депозитом, когда вкладчик, вложив денежные средства на определенный срок, возвращает их с процентами. Юридически отношения между инвестором и предпринимателями в рамках сделок указанного типа оформляются, как правило, в виде договоров займов или покупки облигаций.
Каков идеальный субъект безрисковых вложений? Это государственный фонд, крупная корпорация. Почему? Для тех и для других очень важна стабильность. Прибыльность - на втором месте.
Идеальный бизнес: крупная государственная или частная корпорация с очень большой капитализацией (позволяющей обслуживать облигации и займы).
Как заинтересовать инвестора? Эксперты полагают, что можно так:
Предельно прозрачно публикуя финансовую отчетность;
Показывая фактические результаты деятельности (охват рынков, рейтинги и т. д.);
Убедить в устойчивости бизнес-модели.
Основной критерий здесь - гарантированное отсутствие убытков инвестора, вне зависимости от того, как пойдет бизнес, но при условии достаточно высокой вероятности извлечения большей прибыли, чем при стратегии первого типа.
Пример. Иванов говорит Петрову, что готов вложиться в его бизнес. Условия таковы: срок действия контракта - три года, и если за это время компания вырастет, то инвестор получит прибыль соразмерно увеличению капитализации. Если бизнес уйдет в минус - предприниматель возвращает сумму вложений без прибыли. Допустим, Иванов инвестировал 1 млн руб., в то время как фирма Петрова обладала капитализацией в 10 млн. Вариант первый: через три года фирма выросла до 15 млн. Иванов получит, таким образом, 1,5 млн руб. Вариант второй: за три года фирма
Петрова теряет в капитализации 30 %. Иванов, в соответствии с договором, получает вложенный 1 млн обратно без каких-либо доплат. Юридически отношения между предпринимателем и инвестором могут быть оформлены в виде договора опционирования купли-продажи акций. То есть Иванов в момент подписания соглашения с Петровым покупает у него ценные бумаги и получает опцион - право на их реализацию - по той цене, которая будет через три года.
Данная стратегия очень хорошо помогает в решении вопроса "как найти инвестора для производства". Как правило, расширение мощностей фабрики или завода означает, что предприниматель нашел какие-то новые рынки сбыта. Поэтому высока вероятность, что субъект вложений пожелает профинансировать увеличение объема выпуска товаров, на которые предполагается рост спроса. В силу схожих закономерностей, используя эту стратегию, можно найти инвестора для строительства. Который, увидев перспективы освоения новых рынков, возможно, решит профинансировать возведение новых, коммерчески востребованных, объектов.
Идеальные вкладчики: частные фонды, физлица (россияне и иностранцы).
Идеальный бизнес: малое и среднее предприятие, сервисная фирма, объект общепита, ведущие работу на рынке в течение 1-2 лет и более.
Как привлечь инвестора? По мнению экспертов, поступить следует так:
Показать динамику роста прибыли и, что не менее важно, в сочетании с величиной издержек;
Дать понять, за счет каких принципов работает бизнес-модель, насколько она устойчива;
Показать, что компании ничего не мешает развиваться (рынок сбыта достаточно велик, нет кризисных тенденций и т. д.).
Данный тип вложений предполагает наибольшие риски для инвестора, однако содержит в себе вероятность получения очень большой прибыли. Отношения между предпринимателем и субъектом, вкладывающим денежные средства, допускают 100 % убыточность по итогам ведения бизнеса. Однако и прибыль инвестора может составить сотни, а то и тысячи процентов.
Пример. Петров разработал технологию выпуска неизнашиваемых носков с применением нанотехнологий и предложил Иванову вложить 10 млн руб. в их промышленное производство. Тот согласился. По договору между бизнесменом и инвестором, второй получал 80 % акций компании и сохранял за собой эту долю вне зависимости от успехов фирмы.
Вариант первый: инновационные носки Петрова стал покупать весь мир. За три года капитализация компании доросла до 10 млрд долларов. 8 из которых теперь принадлежат Иванову. Вариант второй: инновационные носки Петрова оказались невостребованными. Убыток компании составил 7 млн руб. Иванов в итоге остается владельцем доли, исчисляемой в 80 % от оставшегося капитала фирмы, то есть активов на сумму 2,4 млн, и не имеет никаких претензий к Петрову.
Конечно, вышеописанная история - скорее фантастика, чем реальность. Венчурный рынок - место, где найти инвесторов для бизнеса невероятно тяжело. Как правило, фонды и частные лица, предпочитающие агрессивную стратегию вложений, выбирают 1-2 предпринимательских проекта из 100. Подобрав 10-15, они ждут (и притом, как считают многие эксперты, небезосновательно) банкротства 7-8 из них, то есть больше половины. И только за счет успешности остальных компаний окупают расходы и выходят в прибыль.
Идеальный бизнес для вложений такого типа: стартап, маленькая организация, которая только что вышла на рынок или же только собирается это сделать. Венчурная стратегия - один из лучших способов найти инвестора для открытия бизнеса, несмотря на вышеописанные сложности. Главное здесь - не останавливаться в поиске, предлагать, действовать. И тогда у компании появится шанс попасть в те самые 1-2 "элитных" процента.
Идеальные венчурные инвесторы: частные организации (включая те, что специализируются на таком типе вложений), физлица. Интересно, что это могут быть также и некоторые государственные фонды. В частности те, что направлены на поддержку инноваций. Госструктуры, таким образом, понемногу становятся тем местом, где найти инвестора даже начинающему предпринимателю вполне реально.
Как привлечь финансирование? Эксперты советуют следующие тактики:
Рассказать инвестору в деталях о целевом рынке, о том, кто обязательно будет покупать инновационный продукт;
Дать понять, почему продвигаемое изделие или услуга лучше решений от конкурентов;
Рассказать об успехах продвижения похожего продукта (если такие прецеденты есть) на других рынках.
Каким образом осуществляется взаимодействие между предпринимателями и инвесторами на практике? Эксперты выделяют следующие основные механизмы.
1. Личное общение с инвестором
Большинство фондов имеют офисы, а при них - структуры, ответственные за "личный прием" предпринимателей, где сидят эксперты и оценивают перспективы бизнесов, владельцы которых приходят в поиске вложений. Многими экономистами такой метод поиска инвесторов признается одним из самых эффективных. Хотя бы за счет того, что предложение будет гарантированно рассмотрено. Если предприниматель выберет стратегию личных посещений фондов, то ему на время лучше переехать в крупный город, где таких организаций много (если он в таком населенном пункте не живет сам). Найти инвестора в Москве гораздо проще, чем в отдаленных регионах.
2. Удаленное общение (переписка, телефонные звонки, Skype)
Как правило, этот способ взаимодействия актуален для случаев, когда предприниматель живет в одной стране, а инвестор - в другой (или же их разделяют значительные расстояния). Один из плюсов этого метода - в возможности взаимодействовать сразу с несколькими фондами из разных государств и городов. Можно решать вопрос с тем, как найти инвестора в Москве, а параллельно общаться с компаниями из США и Сингапура. Шансы привлечь финансирование в этом случае существенно вырастают.
3. Публичные обращения предпринимателя
Есть вариант, при котором бизнесмен не посещает какую-то конкретную структуру, а обращается ко всему деловому сообществу. Основной "площадкой", где найти частного инвестора будет проще всего, станет сайт фирмы, личный блог ее основателя или его страничка в социальной сети. Самый популярный метод взаимодействия с публикой - краудфандинг, при котором вложиться в бизнес сможет совершенно любой желающий.
Привлекать инвесторов можно посредством сразу нескольких каналов. Сегодня это обычная для бизнесменов практика (особенно для стартапов). Главное - не отступать, убеждать себя: "Я найду инвестора". В отличие от банков, которые либо дают кредит, либо нет (и после этого должно пройти какое-то время перед следующим обращением), люди, которые принимают решение о том, чтобы вложиться в чей-то бизнес, могут менять свои взгляды.
Отказав предпринимателю сегодня, инвестор вполне может передумать и дать согласие завтра. Этот нюанс, полагают эксперты, - один из ключевых в части выстраивания успешной стратегии привлечения денежных средств в бизнес. Не стоит думать только о том, как найти частного инвестора. Как мы уже сказали выше, в современном капиталистическом пространстве встречаются также и заинтересованные государственные структуры.
